V roce 2022, na pozadí vysokých cen surového uhlí a pokračujícího růstu domácí výrobní kapacity na domácím trhu s metanolem, prošel trh vibračním trendem ve tvaru „W“ s maximální amplitudou přesahující 36 %. Odborníci z oboru se domnívají, že letošní trh s metanolem bude i nadále držet krok s makroekonomickou situací a trendem průmyslového cyklu do roku 2023. S úpravou vztahů mezi nabídkou a poptávkou a úpravou nákladů na suroviny se očekává souběžný růst poptávky po výrobě a stabilní trh. Trh se také vyznačuje zpomalením růstu výrobní kapacity, změnami ve struktuře spotřebitelů a četnými výkyvy na trhu. Zároveň se dopad dovozu na domácí trh může projevit zejména ve druhé polovině roku.
Tempo růstu kapacity se zpomaluje
Podle statistik společnosti Henan Chemical Network činila v roce 2022 výrobní kapacita methanolu v mé zemi 5,545 milionu tun a celosvětová nová výrobní kapacita methanolu byla soustředěna v Číně. Ke konci roku 2022 činila celková výrobní kapacita methanolu v mé zemi přibližně 113,06 milionu tun, což představuje 59 % celkové celosvětové výrobní kapacity, a efektivní výrobní kapacita činila přibližně 100 milionů tun, což představuje meziroční nárůst o 5,7 %.
Han Hongwei, viceprezident Asociace ropného a chemického průmyslu provincie Henan, uvedl, že v roce 2023 bude výrobní kapacita methanolu v zemi nadále růst, ale tempo růstu se zpomalí. V roce 2023 by nová výrobní kapacita methanolu v zemi mohla dosáhnout přibližně 4,9 milionu tun. Celková domácí výrobní kapacita methanolu v té době dosáhne 118 milionů tun, což představuje meziroční nárůst o 4,4 %. V současné době je nově vyrobená kapacita na výrobu methanolu z uhlí výrazně snížena, a to zejména kvůli prosazování cíle „dvojitého uhlíku“ a vysokým investičním nákladům na projekty chemického průmyslu v uhlí. Zda lze novou kapacitu v budoucnu efektivně přeměnit na skutečnou výrobní kapacitu, je třeba věnovat pozornost také politickým pokynům „Čtrnáctého pětiletého plánu“ týkajícím se plánování nového chemického průmyslu v uhlí, jakož i změnám v ochraně životního prostředí a politice v oblasti uhlí.
Podle informací z první linie trhu vzrostla k 29. lednu cena domácího metanolu v běžném obchodování na 2 600 juanů (cena v tuně, stejná cena níže) a cena v přístavu dokonce na 2 800 juanů, což představuje měsíční nárůst o 13 %. „Dopad spuštění nových kapacit na trh se může projevit ve druhé polovině roku a očekává se, že oživení ceny metanolu na začátku roku bude pokračovat,“ uvedl Han Hongwei.
Změny struktury spotřeby
Osoba odpovědná za projekt Zhongyuan Futures Methanol uvedla, že v důsledku prevence a kontroly epidemie a oslabení makroekonomické situace se změní i budoucí struktura spotřeby methanolu. Mezi nimi se může zpomalit tempo rozvoje přeměny uhlí na olefiny se spotřebou okolo 55 % a očekává se opětovný růst uplatňování tradičních navazujících odvětví.
Cui Huajie, osoba zodpovědná za chemický management společnosti Henan Ruiyuanxin, uvedla, že poptávka po olefinech od roku 2022 oslabila a ačkoli trh se surovým methanolem upravil v důsledku šoků, zůstává relativně vysoká. Vzhledem k vysokým nákladům si uhlí na olefiny po celý rok udržuje ztráty. V důsledku toho se rozvoj uhlí na olefiny zpomalil. S maximálním rafinérským a chemicky integrovaným projektem domácího jednotného procesu v roce 2022 – rafinací Shenghong a komplexní produkcí dosáhne projekt methanol-olefinů (MTO) Slipon teoreticky 2,4 milionu tun methanolu. Skutečné tempo růstu poptávky po olefinech na bázi methanolu se dále zpomalí.
Podle manažera společnosti Henan Energy Group bude v tradičním downstreamovém odvětví methanolu v letech 2020 až 2021 spuštěno velké množství projektů v oblasti kyseliny octové s cílem dosáhnout vysokých zisků a výrobní kapacita kyseliny octové si v posledních dvou letech udržela meziroční nárůst o 1 milion tun. V roce 2023 se očekává přidání 1,2 milionu tun kyseliny octové, následované 260 000 tunami chloridu methanu, 180 000 tunami methyl-terc-butyletheru (MTBE) a 550 000 tunami N,n-dimethylformamidu (DMF). Celkově má růst poptávky v tradičním downstreamovém průmyslu methanolu rostoucí trend a domácí spotřeba methanolu opět vykazuje diverzifikovaný vývojový trend a struktura spotřeby se může změnit. Výrobní plány těchto nových kapacit v tradičních downstreamových odvětvích se však soustředí převážně na druhou polovinu nebo konec roku, což bude mít v roce 2023 omezenou podporu pro trh s methanolem.
Tržní šoky jsou nevyhnutelné
Podle současné struktury nabídky a poptávky uvedl Shao Huiwen, hlavní komentátor trhu, že domácí výrobní kapacita methanolu již zaznamenala určitý stupeň nadměrné kapacity, ale vzhledem k vysokým nákladům na suroviny methanolu to může být i nadále ovlivněno. Zda lze novou výrobní kapacitu methanolu plánovat v roce 2023 podle plánu, je stále třeba sledovat a produkce je také soustředěna ve druhé polovině roku, což bude příznivé pro formování trhu s methanolem v první polovině roku 2023.
Z pohledu výrobního procesu nových zahraničních zařízení na výrobu metanolu je výrobní kapacita soustředěna ve druhé polovině roku. Tlak na dovoz dodávek může být v druhé polovině roku zřejmý. Pokud se zvýší nabídka levného dovozu, domácí trh s metanolem bude ve druhé polovině roku stále čelit dopadu dovážených produktů.
Kromě toho se v roce 2023 plánuje uvedení do výroby nových jednotek v tradičním navazujícím odvětví methanolu a v rozvíjejících se odvětvích, mezi nimiž je nová kapacita MTO především integrovaná výroba, čisté palivo methanolu má v oblasti nových energií přírůstkový trh, očekává se nárůst poptávky po methanolu, ale tempo růstu se může i nadále zpomalovat. Domácí trh s methanolem jako celek je stále ve stavu nadměrné nabídky. Očekává se, že domácí trh s methanolem nejprve poroste a poté se v roce 2023 stabilizuje a nelze vyloučit možnost korekce v druhé polovině roku. Vzhledem k vysokým nákladům na surové uhlí a zemní plyn je však obtížné v krátkodobém horizontu zlepšit trh s methanolem a celkový šok je nevyhnutelný.
Odborníci z oboru uvedli, že průměrná roční míra růstu výrobní kapacity methanolu v příštích pěti letech by se měla pohybovat v rozmezí 3 % až 4 %. Zároveň s průmyslovou integrací a technologickou modernizací zůstane zařízení na integraci methanolu na olefiny s více než milionem tun stále běžným trendem, zatímco zelený uhlík a další nově vznikající procesy budou sloužit jako doplněk. S rozšířením průmyslového rozsahu se také objeví nové rozvojové příležitosti pro výrobu methanolu na aromatické látky a pro výrobu benzínu, ale samonosná integrovaná zařízení zůstanou běžným trendem, cenová síla bude v rukou velkých předních podniků a očekává se, že se zlepší fenomén velkých výkyvů na trhu s methanolem.
Čas zveřejnění: 8. února 2023